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A股三大指数震荡整理,小金属与光伏板块涨幅居前

发布者:九盛融汇投资 日期:2024-05-30

一   重要信息

1、市场日评:
综述:周三(5月29日)A股三大指数今日震荡整理,截至收盘沪指涨0.05%,收报3111.02点;深证成指涨0.25%,收报9414.98点;创业板指涨0.27%,收报1811.07点。沪深两市成交额仅有7084亿元,较上个交易日缩量300多亿。

  行业方面行业板块涨多跌少,小金属光伏设备贵金属有色金属能源金属电池板块涨幅居前,船舶制造汽车服务电网设备保险电源设备板块跌幅居前。

综合分析

  国泰君安:投资机会在年中,敢于逆向布局

  冬天过后,春天依然在。上周股市调整,表观原因在于市场对于地缘风险的担忧升温。我们认为尽管外部地缘依然严峻,但过去两到三年市场并未给与过高期待。更重要的在于,应该看到经济社会内部不确定性正在下降,这是驱动本轮市场行情的核心要素。与多数审慎共识不同,我们认为预期不再下修,不确定性下降,是中国股市能够上升的关键动力。尽管在过去巨大不确定性下依然有行为和思维惯性,表现为数据疲弱与股市反复。但人民币币值稳定+内需政策发力+改革预期升温的边际组合令中国资产逻辑变得顺畅。投资机会在年中,敢于逆向布局,股市震荡上升。

  兴业证券:无招胜有招,咬定真正的主线

  近期调整背后:拥挤度抬升、轮动加速,但很难深调、无需过度担忧、仍应保持多头思维。调整更重要的意义在于:大浪淘沙、烈火见真金,真正的主线在涤荡后将更加清晰鲜明、深入人心。咬定真正的主线:龙头白马、核心资产。年初以来我们已经见证,龙头风格、核心资产成为超额收益的重要源头。甚至如有色、家电这种强势板块,龙头显著跑赢,然而行业涨幅中位数竟然均接近-10%,更加验证了今年风格强beta、行业弱beta、龙头致胜的特征。“15+3”资产(达到或接近15%增速、3%股息率)是更顺应这个时代的核心资产,有望继续成为市场乱中取胜的关键,近期的调整将提供加速拥抱的机会。

  光大证券:市场有望震荡上行,高股息及顺周期值得长期关注

  近期地产利好政策频发,A股市场有望震荡上行。5月以来,基本面偏弱导致市场整体偏震荡,而地产是经济基本面偏弱的拖累项之一。此次地产利好政策出台,有利于推动房地产市场高质量发展,提振市场信心,推动市场情绪回暖。预计A股市场有望延续强势表现。配置方向上,高股息及顺周期值得长期关注。当前的市场环境下,高股息板块值得长期配置。政策对于分红也在积极引导,将会提振高股息板块情况。不过高股息板块的交易拥挤度目前偏高,可等股价或交易拥挤度回落后再进行配置。此外,国内经济未来有望持续修复,顺周期板块也值得关注。

  信达证券:出口链有望成为贯穿全年的投资主线

  信达证券研报指出,全球制造业景气复苏的背景下,看好我国出口景气的持续性,出口链有望成为贯穿全年的一条投资主线。具体而言,1-4月船舶、机械、家电以及电子元件是出口景气度最高的行业,后续或将持续受益与全球制造业的上行,建议继续关注相关行业的投资机会。

二    操盘必读

每日精选

  1、新华社:中共中央总书记、国家主席、中央军委主席习近平近日对进一步做好“四好农村路”建设作出重要指示。习近平强调,新时代新征程,要持续发力,久久为功,进一步完善政策法规,提高治理能力,实施好新一轮农村公路提升行动,持续推动“四好农村路”高质量发展,助力宜居宜业和美乡村建设,为促进农民农村共同富裕、推进乡村全面振兴、加快农业农村现代化步伐、推进中国式现代化提供坚强服务保障。

  2、新华网:国务院印发《2024-2025年节能降碳行动方案》。行动方案提出,积极发展抽水蓄能、新型储能;加快建设以沙漠、戈壁、荒漠为重点的大型风电光伏基地;因地制宜发展生物质能,统筹推进氢能发展;逐步取消各地新能源汽车购买限制,推动公共领域车辆电动化。

  3、工信部:低空产业创新发展大会在新疆生产建设兵团第八师石河子市召开。工信部副部长辛国斌在大会上表示,要深化科技创新,以智能化、绿色化、融合化为导向,推动创新要素向低空产业流动,打通低空产业技术研发供给、产业转移对接通道,立足运营服务优势和基础,推动产业链向上下游延伸。

  4、中国日报:中国或将投入约60亿元用于全固态电池研发,包括宁德时代、比亚迪、一汽、上汽、卫蓝新能源和吉利共六家企业或获得政府基础研发支持。多位知情人士确认,此项行业内史无前例的项目由政府相关部委牵头实施,鼓励有条件的企业对全固态电池相关技术开展研发。据悉,该项目经过严格筛选后,最后具体分为七大项目,聚焦聚合物和硫化物等不同技术路线。

  5、每日经济新闻:比亚迪发布重磅技术,续航超2000km,油耗仅2.9L。比亚迪举办第五代DM技术发布暨秦L DM-i、海豹06 DM-i上市发布会。发布会上,比亚迪发布最新的插电式混合动力技术--第五代DM-i双模混动系统。董事长王传福表示,该系统可让发动机热效率达到46.06%,亏电油耗做到百公里2.9L,综合续航里程达到2100KM。

宏观经济

  国务院:印发《2024-2025年节能降碳行动方案》,要求2024年,单位国内生产总值能源消耗和二氧化碳排放分别降低2.5%左右、3.9%左右。2025年,非化石能源消费占比达到20%左右。逐步取消各地新能源汽车购买限制。从严控制铜、氧化铝等冶炼新增产能,合理布局硅、锂、镁等行业新增产能。严格落实水泥、平板玻璃产能置换。

  财政部:1-4月,国有企业营业总收入261923.6亿元,同比增长3.2%;利润总额13813.2亿元,同比增长3.8%。4月末,国有企业资产负债率64.9%,上升0.1个百分点。

  央视新闻:外交部副部长马朝旭将访美。外交部发言人毛宁在答记者问时表示,应美方邀请,外交部副部长马朝旭将于5月30日至6月2日访问美国,同美常务副国务卿坎贝尔举行磋商,并同美国各界人士代表进行接触和交流。

  央视网:国际货币基金组织在京召开新闻发布会,宣布上调今年中国经济增长预期至5.0%,与4月《世界经济展望》的预测相比,上调了0.4个百分点。国际货币基金组织表示,中国的经济增长仍将保持韧性,更全面的一揽子政策将促进实现高质量的经济增长。

  中国物流与采购联合会:今年1—4月份,全国社会物流总额111.9万亿元,同比增长6.1%4月份国民经济延续回升向好态势,工业生产、进出口增速加快,推动物流需求持续恢复。工业品中,有超过八成行业物流总额有所回升,特别是部分出口优势产业物流需求支撑作用有所增强,汽车制造、通信和其他电子设备制造、船舶和其他运输设备制造物流总额同比增长均超过10%。

  央行:5月29日,央行进行2500亿元7天期逆回购操作,中标利率为1.80%,与此前持平。因当日有20亿元7天期逆回购到期,实现净投放2480亿元。

  证券日报:截至5月28日,5月以来各地发行新增专项债100只,规模达到2990.63亿元。而4月各地发行新增专项债31只,规模为883.24亿元。市政和产业园区基础设施、交通基础设施、民生服务等是重点方向。

行业动态

  中央网信办:三部门印发《信息化标准建设行动计划(2024—2027年)》。计划提出,完善人工智能标准,强化通用性、基础性、伦理、安全、隐私等标准研制。加快推进大模型、生成式人工智能标准研制。推动区块链标准建设,加快底层平台、智能合约、共识机制、跨链互操作等共性关键标准制定,推进重点领域的应用和服务标准研制。

  上海证券报:记者进一步采访了解到,在引导产能有序发展方面,相关部门或将暂缓新增硅料产能审批,并正在考虑引导光伏产业已有产能质量提升的政策工具。而这一方向也与昨日发布的《方案》中的政策导向高度契合。

  国家发改委:2024年5月15日国内成品油价格调整以来,国际市场油价波动运行,按现行国内成品油价格机制测算,5月29日的前10个工作日平均价格与5月15日前10个工作日平均价格相比,调价金额每吨不足50元。根据《石油价格管理办法》第七条规定,本次汽、柴油价格不作调整,未调金额纳入下次调价时累加或冲抵

  工信部:今年前4个月,我国软件业运行平稳,收入利润实现两位数增长。1—4月份,软件业务收入3.8万亿元,同比增长11.6%,软件业利润总额4314亿元,同比增长14.3%。其中,云计算、大数据服务共实现收入4107亿元,同比增长14.3%。

  澎湃新闻:在线旅游平台“去哪儿”接到河北航空消息,自2024年6月5日(出票日期)起,成人旅客800公里以上航线每位旅客收取50元燃油附加费,800公里(含)以下航线每位旅客收取30元燃油附加费。相较于调整前分别降低了20元和10元

  第一财经:近日,德国因为太阳能发电过剩导致电价跌至负值。不止德国,由于电力市场已成熟,在可再生能源普及程度高的荷兰、西班牙、丹麦等其他欧洲国家,负电价现象频发。业内人士表示,未来随着新能源装机占比增加,光伏大发与用电高峰的时间错配问题将进一步凸显,负电价发生的可能性增加。

  券商中国:三星电子全国工会表示,将进行该公司历史上首次罢工。值得注意的是,三星电子是世界上最大的存储芯片生产商,此次罢工,将威胁到全球关键的半导体供应链。

  Canalys:2024年全球16%的智能手机出货为AI手机,2028年这一比例将增至54%。2023年-2028年, AI手机市场以63%的年均复合增长率增长。反映出端侧生成式AI技术渗透整体手机市场的趋势。

  央视新闻:1-4月,上海口岸对阿拉伯国家联盟成员国进出口总值达1100.7亿元,同比增长13.5%。其中,手机、汽车等机电产品出口同比增长23.1%,占外贸总值超六成。

  TrendForce:一季度NAND Flash产业营收季增28.1%,达147.1亿美元。受惠于大容量Enterprise SSD订单翻倍,带动二季度NAND Flash产品均价续涨15%,预估二季度其营收有机会再季增近一成。

  Omdia:预计大尺寸显示面板工厂的利用率在第三季度提高到近90%,今年液晶电视的尺寸将再次增大1.6英寸,到2025年将再增大1.1英寸。带动2024年平均工厂利用率保持在82%以上,到2026年将接近89%。

  Jon Peddie Research:第一季度全球PC GPU出货量达到7000万块,同比增长28%,其中,台式机GPU出货量下降7%,而笔记本GPU出货量增长38%。

股市聚焦

  21世纪经济报道:继上海、广州之后,深圳也降低了房贷首付比例以及房贷利率。截至5月29日,全国明确发布政策文件执行15%首套房首付比例的城市超过200个,超过250个城市明确取消了房贷利率下限。超过80%城市开始落地执行“517”楼市新政。

  天津市、安徽省:首套住房商贷最低首付款比例调整为不低于15%,二套住房商贷最低首付款比例调整为不低于25%。取消首套住房和二套住房贷款利率政策下限。

  证券日报:近期,上市房企加快偿债步伐。今年以来,金地集团、龙湖集团等上市房企公开市场偿债金额已超过200亿元,5月多家房企顺利度过偿债高峰,年内偿债压力大幅降低。

来源:东方财富


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