一 重要信息
行业方面,行业板块多数收涨,电池、纺织服装、家用轻工、教育、旅游酒店、燃气、风电设备板块涨幅居前,贵金属、航空机场、航天航空板块跌幅居前。
➢综合分析
银河证券:展望后市,A股有望震荡上行
银河证券研报指出,展望后市,A股有望震荡上行。随着存量政策加快落实以及一揽子增量政策加力推出,经济基本面呈改善态势。配置方面,重点关注以下几个领域:(1)基于自主可控逻辑与发展新质生产力要求的科技创新主题。(2)涉及大规模设备更新和消费品以旧换新的“两新”主题。随着消费品以旧换新工作持续推进,带动汽车、家电、家居家装等重点消费品销量快速增长,有利于带动业绩复苏,同时,大消费板块目前估值处于历史中低水平,投资价值较高。(3)继续看好避险属性较强的红利板块,在宏观经济数据趋势好转前,投资者风险偏好预计总体维持低位,从而继续投资高股息的红利股。
中信证券:定价主力正在切换
当前,市场的定价主力正处于从个人投资者向机构投资者切换的阶段,机构关注的房价和社融信号仍需观察,投资者的心态比较脆弱,在外部扰动下放大了波动。目前正处于政策空窗期,政策预期出现紊乱,但是国内政策的方向和目标明确,12月料将再次凝聚共识;市场正站在年度级别马拉松行情的起跑线上,等待房价和社融的发令枪。首先,内部方面,新一轮化债政策组合如期落地后,市场进入政策空窗期,前期政策起效下四季度国内经济有望稳步改善,但房价和社融发令枪信号仍需等待,且外部扰动下市场对明年预期比较紊乱。其次,外部方面,以关税推动产业链回流是美国未来贸易政策的核心,预计国内政策能够从容应对,而国内微观主体也已有所准备。最后,市场方面,定价主力正处于从个人投资者向机构投资者切换的阶段,投资者的心态比较脆弱,美国二次通胀预期和人民币汇率变化放大了市场波动,预计12月政治局和经济工作会议将重新凝聚共识。
中信建投:跨年行情渐行渐近
展望后市,比市场一致预期乐观。在面临外部巨大压力与挑战和内部信心不足环境下,更加会保持明年经济增速的高要求,且可能表现出对实现通胀目标的强烈诉求。因此,短期结合盈利预期、资金面与风险偏好,再加之市场位置,看好接下去的跨年行情,这个行情已渐行渐近,接下来提供的布局良机需要牢牢把握住。当然,“特朗普2.0”带来外部不确定性,因此结构上确实要更多关注盈利不依赖美国市场,估值不依赖美资的公司。综合看,“关税2.0”不改A股中期牛市趋势。
二 操盘必读
1、中国新闻网:美国商会称,拜登政府最早将于下周公布新的对华芯片出口限制措施。对此,外交部发言人表示,这种行为严重违反市场经济规律和公平竞争原则,破坏国际经贸秩序,扰乱全球产供链的稳定,最终损害的是所有国家的利益。中方将采取坚决措施,坚定维护中国企业的正当合法权益。
2、央行:九部门日前召开科技创新和技术改造贷款工作推进会议。会议要求,央行各分支机构要与有关部门紧密协作,将政策更多向民营和中小企业倾斜,分类施策提升银企对接效率,为金融服务营造良好环境。
3、工信部:十二部门印发《5G规模化应用“扬帆”行动升级方案》,到2027年底,构建形成“能力普适、应用普及、赋能普惠”的发展格局,全面实现5G规模化应用。
4、财联社:围绕券商两融业务客户交易行为管理的若干场景,中证协近期制定了《证券业务示范实践第X号-融资融券客户交易行为管理》的示范实践文件,重点盯防绕标套现、融券违规减持等,正向券商征求意见中。
5、中办、国办:印发《粮食节约和反食品浪费行动方案》。行动方案明确,到2027年年底,粮食和食物节约长效机制更加健全,粮食损失和食品浪费统计调查制度、标准规范和指标体系不断完善,粮食生产、储存、运输、加工损失率控制在国际平均水平以下,餐饮行业、机关食堂、学校食堂、企业食堂等人均每餐食品浪费量明显下降,餐饮浪费得到有效遏制。
央视网:国务院总理李强在北京同第二届链博会参展参会企业代表座谈。李强表示,希望广大企业做全球产供链的坚定维护者和积极建设者,继续坚定支持经济全球化,在产供链创新合作、绿色转型方面下更大功夫,携手打造更加富有活力、韧性和效率的全球产供链,实现企业更好发展,助力各国共同繁荣。
央行:11月25日,央行开展9000亿元中期借贷便利(MLF)操作,期限1年,最高投标利率2.30%,最低投标利率1.90%,中标利率2.00%。操作后,中期借贷便利余额为62390亿元。此外,随着地方债供给高峰临近,业内几乎一致预计央行将择机降准,为市场注入中长期流动性,助力地方债发行与实体经济发展。
中国驻澳大利亚大使馆:自北京时间2024年11月30日0时起至2025年12月31日24时,中国对澳大利亚持普通护照人员试行单方面免签政策入境事由扩大至来华经商、旅游观光、探亲访友、过境、交流访问,免签停留期限延长至30日。
商务部:欧盟在世贸组织争端解决机制项下就中国对欧盟白兰地临时反倾销措施向中方提起磋商请求。对此,商务部发言人表示,中方收到欧方磋商请求,将按照世贸组织相关规则处理。
财联社:据两名知情人士透露,美国当选总统特朗普的过渡团队正在制定一项范围广泛的能源计划,将在他上任后几天内推出,该计划将批准新的液化天然气(LNG)项目的出口许可,并增加在美国土地上的石油钻探。
证券时报:2024年国家医保谈判日前在北京开展,有162个药品参加现场谈判和竞价。有媒体从国家医保局了解到,“扩容”后的新版医保药品目录预计于11月底对外发布,明年1月1日起正式实施。
科创板日报:据悉,在轨道交通和航空航天两大主导优势产业领域之外,丰台正在大力发展新质生产力,比如,正在规划建设200万平方米的低空经济产业园、背靠天坛医院打造健康产业园等。在南四环的丰台区域内,10万平方米低空经济产业空间即将开放。
深圳市商务局:印发《深圳市2024年电动自行车以旧换新补贴实施指引(2024年11月修订版)》。通知显示,为进一步扩大电动自行车以旧换新活动范围,方便消费者申领补贴,现对电动自行车以旧换新工作有关要求进行调整,主要调整包括补贴范围放宽和申报流程简化。
央视网:第二届中国国际供应链促进博览会将于11月26日开幕,目前已完成展台搭建等准备工作。本届链博会上,境外参展商占比从首届的26%上升到32%,其中欧美参展商占境外参展商的比重达到50%,世界500强和行业龙头企业占参展企业的比重超过60%。
央视网:我国在酒泉卫星发射中心使用长征二号丙运载火箭,成功将四维高景二号03、04星发射升空,发射任务获得圆满成功。此次任务是长征系列运载火箭的第547次飞行。
新京报:诺和盈上市申请于今年6月获批通过。根据诺和诺德透露,将多渠道布局诺和盈销售。据了解,在减重“神药”的光环下,多个线上平台已开启预约诊疗服务。个别医疗机构只需填写个人情况,也未提示适应症要求。
中国基金报:在华为Mate品牌盛典即将举办之际,华为终端为即将发布的重磅新机Mate 70系列预热了一项全新手势交互功能。视频中,多位角色使用了“抓握”手势,将屏幕中的画面进行截取,并最终流转至其他设备。由此来看,华为互传接入了屏幕手势的触发识别功能,支持多设备之间的文件传输。
IT之家:台积电本周在欧洲开放创新平台论坛上宣布,电子设计自动化(EDA)工具和第三方IP模块已为台积电性能增强型的N2P和N2X 制程技术(2纳米级)做好准备。这意味着各种芯片设计厂商现在可以基于台积电第二代2nm级生产节点开发芯片,从而利用GAA晶体管架构和低电阻电容器的优势。
IT之家:知名爆料人古尔曼透露苹果公司将在明年6月WWDC 2025中公布的iOS 19中大幅强化Siri,据称将让Siri在关键功能方面更类似ChatGPT,允许其处理更复杂的请求。
证券时报:日前,深圳市龙岗区深铁阅云境214套商品住宅上市,开盘两个小时不到就宣告“卖光”。不过,在业内人士看来,深圳近期出现的“日光盘”更多是由于供给端的大幅度降价。
中指院:上周楼市成交面积环比上升11.75%,同比上涨6.26%。其中,二线城市环比涨幅最大,武汉领涨;一线城市则同比涨幅最大,广深同比上涨均超一倍,深圳领涨。库存总量微降,变化较小。
澎湃新闻:据悉,新加坡大型房地产集团凯德集团计划18亿元出售逾5年前收购的位于陆家嘴核心商圈的上海浦发大厦70%面积,该售价较买入价折价逾三成。
来源:东方财富
合作是一切团队繁荣的根本。——大卫•史提尔