北京九盛融汇投资管理公司欢迎您! 010-64246588
·您现在的位置 > 首页 > 九盛研究 > 晨报

A股三大指数集体收涨,铜缆高速连接概念股暴涨

发布者:九盛融汇投资 日期:2024-12-27

一   重要信息

1、市场日评:
综述:周四(12月26日)A股三大指数今日集体上涨,截至收盘沪指涨0.14%,收报3398.08点;深证成指涨0.67%,收报10673.97点;创业板指涨0.39%,收报2209.85点。北向资金今日继续因圣诞假期缺席,沪深两市成交额达到1.27万亿元,较昨日小幅缩量88亿。

  行业方面行业板块涨多跌少,电源设备通信设备商业百货电子元件消费电子半导体板块涨幅居前,电力行业医药商业板块跌幅居前。个股方面,上涨股票数量超过3600只,涨停股票数量超过100只。AI眼镜概念股反复活跃,雷柏科技等涨停。

综合分析

  方正证券AI对HBM需求旺盛,关注相关设备投资机会

  方正证券研报认为,HBM需求旺盛,是高成长赛道。AI对于HBM的需求旺盛,三大国际原厂不断迭代技术、扩充产能来满足下游需求。相比传统DRAM,HBM的制造流程的增量环节主要是封装段,建议关注HBM先进封装相关设备标的:精智达(测试机)、赛腾股份(检测设备)等。国内DRAM产业总体落后,HBM制造同样会带来前道DRAM制造设备的增量需求,建议关注前道制造设备标的:北方华创中微公司等。

  中信证券:低利率环境下红利资产仍有配置空间

  中信证券研报称,长期利率下行以及跨年行情下,红利资产备受关注。A股方面,截至12月20日,红利相关的ETF规模达792亿元,且12月以来持续保持净流入状态;中证红利指数样本调整后股息率、ROE等方面均有不同程度回升。险资配置情况来看,以2024年三季度全A股前十大流通股东来统计,保险公司重点持仓股票中高股息占比有所下降,而OCI项下险资对高股息股票仍有较大配置空间。

  国盛证券:从技术演进看国产算力投资机会,黎明已经到来

  国盛证券研报称,从当下来看,随着国内以“豆包”为代表的大模型应用加速放量,各厂商需要的是能够快速部署,抢占业务入口与用户的通用型算力,也就是GPGPU。同时对于以运营商,地方智算的建设者来说,通用算力代表着更好的用户接受度与投资回报率。应当学习海外以博通AMD为主导的“UA-Link”联盟的经验,以及博通提倡的从封装开始的算核标准化互联服务,凭借过往中国电信巨头的网络经验和国产交换机芯片,封装技术的革新,组成适用于所有国产算力的自主版“UA-Link”和算核封装标准。虽然在地缘政治下,中国的芯片制程和单芯片能力受到限制。但在国产算力建设过程中,基建与电子制造能力将是中国算力最重要的底牌之一。建议关注计算能力、通信能力、制造能力、基建能力的四大环节核心标的。

  华泰证券:当前A股退市率已有改善

  华泰证券研究员张继强、王伟光在研报中分析认为,上周市场缩量震荡,资金面呈现多方拉锯状态,暂未形成一致合力,分类看:交易型资金仍处于流入趋势中,但上周净流入强度有所放缓,杠杆资金交易活跃度回落至10月以来最低值;配置型资金仍较为“平淡”,公募基金仓位环比小幅回落,配置型外资已连续净流出9周;逆势资金中宽基ETF 11月以来持续净流入,但大股东减持规模环比有所提升,或影响逆势资金强度。板块上,交易型资金加仓TMT而逆势资金减仓,各类资金方向仍有待弥合。关注退市新规即将实施对中小盘风格的扰动,当前A股退市率已有改善但距发达市场仍有距离,新规落地或加速市场“代谢”速率。

二    操盘必读

每日精选

  1、国家统计局:按照国民经济核算制度和国际通行做法,国家统计局利用第五次全国经济普查数据和有关部门资料,并同步实施城镇居民自有住房服务核算方法改革,对普查年度(2023年)国内生产总值(GDP)进行了修订。修订后的2023年国内生产总值为1294272亿元,比初步核算数增加33690亿元,增幅为2.7%

  2、证券时报:深圳市低空经济标准化技术委员会第一次全体会议在深圳市交通运输局召开。会上,深圳市交通运输局和市市场监督管理局联合发布了《深圳市低空经济标准体系建设指南(V1.0)》。此次低空经济标准体系的发布,是深圳低空经济标准化建设的又一重要里程碑。

  3、证券日报:最高人民法院发布《人民法院第六个五年改革纲要(2024—2028年)》。《纲要》提出,完善金融强国建设司法保障机制。依法惩治资本市场违法犯罪行为,健全金融消费者权益司法保护机制,加强中小投资者合法权益保护

  4、新华社:代行韩国总统职权的国务总理韩德洙表示,为了快速强劲地恢复韩国旅游市场,将积极研讨对中国团体游客的免签证试点项目并尽快实施

  5、界面新闻:近日,关于“游资被量化精准收割”的消息在市场流传。从龙虎榜数据来看,量化资金的操作对于部分游资操作的个股的股价波动确实有可能产生一定程度的影响,但是游资往往以短线操作为主,不同的游资常用席位也经常分别出现在同一只个股龙虎榜买卖双方前五位中。某量化私募投资总监表示,一般来说,量化基金持仓的个股都在几百只甚至上千只,不存在去定向收割游资的情况。

宏观经济

  央行:12月26日,央行开展1063亿元7天期逆回购操作,净投放257亿元。

  央视网:各地加大力度推动新一轮消费品以旧换新、大规模设备更新,推动消费扩量提质增效。数据显示,今年以来,消费品以旧换新政策整体带动相关产品销售额超1万亿元,新能源汽车、家用冷柜等与消费品以旧换新有关的产品产量保持较快增长。

  央视网:2025届高校毕业生预计规模1222万人,各地各部门打出政策措施“组合拳”,创新就业服务形式,全力促进高校毕业生高质量充分就业。从12月至明年1月,国家大学生就业服务平台和各地高校持续在线上线下举办装备制造、生态环保、乡村振兴等多个专场招聘会,持续为毕业生提供就业岗位。

  国家粮食和物资储备局:截至目前,今年全年粮食收购量超过8000亿斤,我国粮食安全保障能力不断提升。今年全国粮食总产量14130亿斤,在连续9年保持在1.3万亿斤以上的基础上,首次突破1.4万亿斤,迈上新台阶。

  央视网:2024年长江干线年度港口货物吞吐量首次超过40亿吨大关,稳居世界内河第一。今年以来,在国家大力发展多式联运的政策支持下,公转水、铁水联运的比重有较大增幅,有效降低了企业的物流成本,长江航运展现较强韧性和市场活力。2024年,长江干线港口货物吞吐量预计将达40.2亿吨,同比增长3.9%。

  第一财经:12月以来,北方地区流感逐渐进入高发期,而近期有北京市民称疑似感染了以头晕症状为主的“新毒株”。对此,北京佑安医院感染科综合科主任医师李侗曾表示,目前没有监测到呼吸道传染病的新毒株,头晕症状也是呼吸道传染病较为常见的症状。

行业动态

  中国汽车流通协会:12月第三周,二手车交易量日均交易量为6.92万辆,环比上周增长0.53%,与11月同期相比增长5.2%,较上周增长2.1个百分点,日均交易量创今年新高。按照当前的市场趋势,预计全月交易量将有望突破185万辆,创下年内新的月度交易纪录。

  中汽协:2024年1-11月,销量排名前十位的MPV生产企业共销售69.8万辆,占MPV销售总量的76.3%。在上述十家企业中,与上年同期相比,广汽传祺、一汽丰田、广汽本田和岚图汽车销量呈不同程度增长,其他企业销量均呈不同程度下降。

  每日经济新闻:乘联会秘书长崔东树发文称,中国进口车进口量从2017年的124万台持续以年均8%左右下行,到2023年仅有80万台。2024年1-11月汽车进口64万台,同比下降11%11月进口汽车6万台,同比下降27%,环比10月增38%。随着国产车的崛起和国际品牌本土化加速,近几年汽车进口持续低迷,1-11月持续3年负增长。

  新华社:冬季电池续航衰减,是新能源汽车使用的一大痛点。重庆市两江新区的中国汽车工程研究院股份有限公司日前发布近20台主流新能源车型的高寒测试结果显示,我国新能源汽车在高寒环境下性能表现逐年向好

  中国经济网:截至11月底,我国累计建成充电桩1235.2万台,同比增长50%2024年是全国充电基础设施快速发展、产业业态不断丰富完善的一年。全国高速公路服务区累计建成充电桩3.31万台,覆盖了除港澳台外的全部省份。

  证券日报:临近年末,多家银行掀起新一轮消费贷利率优惠活动。不过,此轮营销活动更具理性,并未出现今年9月份个别银行消费贷利率降至“1字头”的情况,而普遍为“2字头”。同时,多家银行近期发表声明,提醒客户谨防不法贷款中介超低利率背后的陷阱。

  第一财经:2024年,在存款利率规范和下行、10年期国债收益率下破1.7%关口、权益市场持续震荡等背景下,“低利率、低利差、资产荒、高波动”的市场环境给全面净值化之后的资管行业出了一道新难题。多位来自理财行业的机构人士从多维度提出了破局“出路”,包括策略重心由R1、R2风险等级产品向R3、R4、R5延伸并集中在R3,发力指数型被动管理产品,以及增强国际化视野、强化数字化能力、积极服务老龄化等。

  中国基金报:2024年仅剩几天时间,个人养老金投资第二个完整年份的所得税抵税优惠申报,进入倒计时。最后省税倒计时之际,银行、第三方等机构纷纷推出针对个人养老金业务等优惠活动。同时,各大基金公司加快新增旗下入表产品Y份额的代销机构。

  第一财经:近日,中国信通院发布2025深度观察十大趋势,其中提到大模型多维度快速演进,AI终端开启变革新浪潮,智能算力步入万卡时代等产业发展风向标。在专家看来,人工智能的产业链很长,除了大模型的训练之外,还有大量的创新空间有待挖掘。

  IT之家:中国移动研究院日前宣布,联合中国移动紫金(江苏)创新研究院、中移湾区(广东)创新研究院、中国移动江苏公司,开展5G轻量化专网关键技术攻关,推出中国移动“果核”+“灵云”全自研国产轻量化5G专网融合产品,并完成首个试点落地

  界面新闻:据悉,小米正在着手搭建自己的GPU万卡集群,将对AI大模型大力投入。小米大模型团队在成立时已有6500张GPU资源。知情人士表示,该计划已经施行数月之久,雷军在其中扮演了重要的领导角色。

  晚点LatePost:特斯拉已与亿纬锂能达成储能电池供货协议,亿纬锂能的马来西亚工厂计划在2026年开始向特斯拉美国供应储能电池。据称,特斯拉扩充供应商后,宁德时代依然是特斯拉储能业务最大的供应商。

  IT之家:外媒消息称,三星显示和LG显示正在开发符合苹果要求的零边框OLED面板,预计将于2025年末完成

股市聚焦

  证券时报:近日,深圳市场流传一张新房“买一套送一套”的促销广告。销售人员表示,目前该项目的住宅部分折扣幅度是备案价的86折,如果购房者选择以原备案价的价格购买住宅,就可以送一套45平方米的公寓。业内人士表示,相较于直接降价的方式,“买一套送一套”更有利于去化,也更有利于开发商盈利。不过,虽然是“买一套送一套”,但噱头效果可能大于实际预期。在这背后,也折射出开发商资金回笼的压力。

  统计局:2023年末,全国房地产业企业法人单位资产总计1692867.5亿元,比2018年末增长46.0%;负债合计1255492.2亿元,比2018年末增长41.1%。

  天津市:公积金贷款借款人若处于本市最低生活保障家庭、最低生活保障边缘家庭或特困供养人员范围,且上一自然年度有还款记录,可向市住房公积金管理中心申请贷款利息补贴。补贴金额为借款人上一年度已偿还公积金贷款利息的50%。

  广东房协:发布关于岁末年初持续开展商品房促消费的倡议,12月26日起至2025年2月28日,把握元旦和春节的时间窗口,组织开展“迎新年购房安家活动”等商品房促消费活动。

  戴德梁行:四季度,持续的“降本增效”和“以价换量”策略致使北京写字楼市场租金继续下行。未来一年,有限的新增供应为市场的存量去化提供了有利条件,市场空置率或将进一步下调,但短期内企业成本控制的诉求将使租金水平继续下探。

来源:东方财富


 合作是一切团队繁荣的根本。——大卫•史提尔