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A股收跌:创业板指跌逾2%,下跌股票超过4700只,美股三大指数表现分化

发布者:九盛融汇投资 日期:2023-09-08

一   重要信息

1、市场日评:
综述:周四(9月7日)A股三大指数今日集体收跌,截至收盘沪指跌1.13%,收报3122.35点;深证成指跌1.84%,收报10321.44点;创业板指跌2.11%,收报2056.98点。市场成交额达到7668亿元,北向资金今日净卖出70.72亿。

  行业方面行业板块几乎全线下跌,半导体、光伏设备、电源设备、船舶制造、电子化学品、电子元件板块跌幅居前,仅教育、旅游酒店、游戏板块逆市翻红。

综合分析

  中信证券:A股有望迎来新一轮盈利周期上行的起点

  中信证券研报指出,2023年中报体现出明显的盈利周期底部特征,二季度单季度净利润、营收、ROE、资本开支等多项指标均出现环比继续下行。单看中报净利润的结构,亮点和拖累点均非常清晰。三季度开始,A股有望迎来新一轮盈利周期上行的起点,其中高端制造和服务类消费保持高景气,盈利增量主要来自上游资源品价格端的触底反弹,以及政策密集出台对全行业需求的边际提振。

  华泰证券:顺周期胜率正在提升

  华泰证券指出,历史上政策博弈往往围绕“拐点、力度、有效性、有效持续性”拉锯,当前地产政策力度超预期或提振市场情绪,后续或将进入有效性验证阶段。配置上,资金面环境未发生根本性变化下,延续景气-筹码-主题的框架。景气维度,1)顺周期板块胜率提升,考察供给侧变化,建材、MDI、小金属、工业金属、钢铁等占优,2)不依赖总量经济强复苏的电子、医药、军工等;筹码维度,筛选上述行业公募配置系数中低位的行业;战略看多电子、医药,战术配置建材/MDI/小金属,军工/钢铁/工业金属基本面有正面预期,但留意筹码压力,谨慎看多。

  光大证券:A股盈利增速或将见底回升

  A股盈利增速或将见底回升。当前PPI同比拐点初现,预计后续对A股盈利的拖累将逐步减轻。此外,当前地产政策逐步放松,北京、上海、广州、深圳先后推进“认房不认贷”政策措施,各类稳增长政策也加速出台,在经济内生动能恢复以及政策的呵护下,预计我国经济将持续复苏,A股盈利增速或将加速修复。中报之后,市场对业绩的关注度或将提升,建议关注A股和港股的高景气方向。A股方面,建议关注:1)业绩高增或业绩改善的行业。主要包括航海装备、影视院线、商用车、装修装饰以及酒店餐饮等业绩高增或业绩改善的行业;2)分析师盈利预期上下调比例显著升高的行业。主要包括传媒、社会服务、食品饮料、商贸零售等行业;3)高盈利低估值的行业。主要包括煤炭、石油石化等行业。

  中银证券:A股盈利探底,复苏拐点将至

  中银证券研报指出,A股盈利探底,复苏拐点将至。8月PMI数据显示内需向好的积极因素不断增加,产需双双回暖带动8月经济预期持续回升,其中内需回暖预期下企业采购意愿回升,库存持续去化。但也需要看到,当前内需回暖的基础仍有待巩固:外需拖累依旧较大,从业人员指数仍在低位徘徊,内需实质性企稳仍需要一段时间的政策支撑。根据最新披露的中报数据,A股盈利增速仍处于寻底过程之中,但结合我们的盈利预测模型,工业企业利润增速已经出现了明显触底回升迹象,预计A股盈利将在下半年迎来拐点。

  金鹰基金:政策密集发布提振市场信心,A股超跌反弹或可期

  金鹰基金认为,当前位置不宜过度悲观,随着政策密集落地,市场情绪或持续修复,超跌反弹或可期。具体而言,工业企业盈利、物价、库存、出口等基本面出现积极变化,过度担忧经济快速下行的悲观情绪也有望得到一定修正。近期美国就业数据已出现走弱的迹象,外围流动性或趋于改善。建议继续以均衡配置应对较快轮动,顺周期板块或受益于政策陆续落地而迎持续修复,市场主线有望扩散,科技成长或亦会受益于情绪改善而出现反弹。

二    操盘必读

每日精选

  1、新华社:新华社受权发布十四届全国人大常委会立法规划。其中,条件比较成熟、任期内拟提请审议的法律草案(79件),包括金融稳定法(已提请审议)、反不正当竞争法(修改)、网络安全法(修改)等,对推进全面深化改革,实施区域协调发展战略和区域重大战略,国防和军队建设,维护国家安全,推进科技创新和人工智能健康发展,完善涉外法律体系等,要求制定、修改、废止、解释相关法律,或者需要由全国人大及其常委会作出相关决定的,适时安排审议。

  2、中国新闻网:财政部副部长王东伟表示,目前年收入10万元以下的个人基本不缴纳或者仅缴纳少量的个人所得税。三项专项附加扣除标准提高以后,纳税人税收负担将进一步降低,尤其是中等收入群体减税幅度更大。这对于增加居民个人的可支配收入、提高居民的消费能力有很重要的积极作用。

  3、央广网:监管对于违规减持的打击力度正在迅速加大。有知情人士透露,对于“处罚痛感不强”的问题,监管部门正在对相关规则进行研究。对于市场上的违规减持行为,监管力度只会越来越大。

  4、上海市住建委:审议通过《关于调整本市住房公积金购买存量住房最长贷款期限的通知》及《关于本市住房公积金支持城市更新有关政策的通知》。通知明确,对纳入上海市城市更新范围内的旧住房更新改造项目实施住房公积金支持政策,主要包括,一、支持购买更新改造后房屋公积金提取;二、支持项目建设期内租房公积金提取;三、扩大提取申请人范围。政策调整自2023年10月7日起正式实施。

  5、证券时报:四大行发布有关存量房贷利率公告。存量首套住房贷款利率下调的落地文件发出后,国有大行纷纷跟进,明确具体操作细则。截至发稿,工商银行、农业银行、中国银行、建设银行已先后发布公告,对调整范围、调整规则、申请方式、调整时间等关键细节给出明确指引。

宏观经济

  新华社:当地时间9月7日上午,国务院总理李强在印度尼西亚雅加达出席第18届东亚峰会。李强强调,中国将坚持对外开放的基本国策,继续同各国分享发展机遇。欢迎各方积极参加第三届“一带一路”国际合作高峰论坛。

  央行:8月末外汇储备报31601亿美元,前值32042.7亿美元;中国8月末黄金储备报6962万盎司(约2165.43吨),环比增加93万盎司(约28.93吨),连续第十个月增加黄金储备。外汇局表示,8月受主要经济体宏观经济数据、货币政策预期等因素影响,美元指数上涨,全球金融资产价格总体下跌。汇率折算和资产价格变化等因素综合作用,当月外汇储备规模下降。

  海关总署:今年前8个月,我国进出口总值27.08万亿元人民币,同比微降0.1%。其中,出口15.47万亿元,增长0.8%;进口11.61万亿元,下降1.3%;贸易顺差3.86万亿元,扩大7.3%。按美元计价,今年前8个月我国进出口总值3.89万亿美元,下降6.5%。其中,出口2.22万亿美元,下降5.6%;进口1.67万亿美元,下降7.6%;贸易顺差5534亿美元,扩大0.8%。

  商务部:据中方统计,今年1—7月,中澳贸易达到1345亿美元,同比增长5.4%。今年以来,中澳在经贸领域保持密切联系,开展了各层级沟通交流,推动解决双方关注的重点经贸问题,受到两国各界普遍欢迎。中澳经济高度互补,开展互利经贸合作符合双方共同利益。

  外交部:我们一贯反对搞“关税战”,“关税战”没有赢家美国贸易代表办公室宣布,将继续延长对352项已恢复豁免的中国进口商品的关税豁免期至今年年底。对此,外交部发言人毛宁表示,作为原则,我们一贯反对搞“关税战”,我们认为“关税战”没有赢家,美国单方面对华征收关税不利于中国,不利于美国,也不利于世界。

  美国半导体行业协会:没有一个国家可以扭转芯片供应链,半导体行业需要中国中国是美国供应链的一个重要组成部分,同时也是非常大的客户群。如果一个国家试图凭一己之力扭转整个供应链,其成本将高得令人望而却步,而且创新能力将会下降。

  药监局:默沙东九价人乳头瘤病毒疫苗(酿酒酵母)新适应证上市申请获受理。此次默沙东申报的佳达修9新适应证,主要是用于男性接种目前默沙东佳达修9在中国获批上市的适应证,是用于9到45岁适龄女性接种。

  美国国家海洋局:2022年全球温室气体浓度、海平面高度、海洋热含量等指标均创历史新高。三种主要温室气体二氧化碳、甲烷和氧化亚氮浓度再创新高。其中,全球二氧化碳浓度比工业化前水平高出50%,这是现代观测记录以及可追溯到80万年前的古气候记录中测到的最高值

  央视新闻:德国知名智库伊弗经济研究所发布的秋季预测报告显示,德国经济今年将萎缩0.4%,明年将增长1.4%,2025年的增长率则为1.2%。跟今年6月发布的预测相比,该研究所把明年德国经济增长预期下调了0.1个百分点。

行业动态

  国家邮政局:2023年8月中国快递发展指数为361.5,同比提升16.2%。其中发展规模指数、服务质量指数、发展能力指数和发展趋势指数分别为400.9、573、208和68.9,同比分别提升10.6%、27.1%、3.6%和1.9%。8月,行业运行较为平稳,市场规模持续保持增长态势,航空快件运输体系进一步完善,协同发展能力有所增强。

  澎湃新闻:上海市商务委会同相关部门制定出台《上海市搞活汽车流通扩大汽车更新消费若干措施》。对个人消费者报废或转让符合条件的老旧燃油小客车,购买符合条件的燃油小客车新车的给予一次性2800元购车补贴;新能源车消费方面,延续实施新能源车置换补贴,购买符合条件的纯电动小客车新车的给予一次性10000元购车补贴

  央视网:《全国生态质量监督监测工作方案(2023-2025年)》近日印发。根据《方案》,组建全国性的生态质量监测网络,推进卫星遥感、航空遥感和地面协同监测,在全国范围内每季度实现卫星遥感2米级分辨率监测,重点区域实现亚米级监测。

  财联社:近日,中国移动携手中兴通讯、是德科技共同完成国内首次运营商NR-NTN低轨卫星实验室模拟验证,支持手机卫星宽带业务。实验成功的意义在于,验证了手机等消费电子设备直接连接卫星的可能性;业内人士普遍认为,2023年到2024年卫星通信将成为旗舰手机标配。

  上观新闻:“2023年外滩大会”上,C919飞机运营负责人表示,东航第三架C919飞机预计将于今年10月份交付,接下来除了沪蓉航线外,还计划在明年6月前开设一些新航线,让更多旅客体验国产大飞机。

  中国证券报:主题为“科技·创造可持续未来”的2023Inclusion·外滩大会在上海开幕。此次大会展区面积达8000平米,观众可在其中沉浸式体验数字技术推动下的城市、产业和生活新可能。6G、无人安全检测实验室、脑纹核身、蚁鉴2.0、城市链、AI大脑训练、支付芯、宠物生物识别系统、区块链溯源、数字人虚拟空间等十大“黑科技”在展区齐齐亮相。

  证券时报:2023世界显示产业大会在成都开幕,本届大会四川省共签约新型显示产业及生态圈项目95个,总投资额达1656.43亿。其中,成都市签约项目51个,总投资额1175.76亿,涉及材料、设备、面板、模组、终端等显示产业链各个环节。

  央视新闻:我国核技术应用产值到2022年底已接近7000亿元,年均增长15%以上。其中,工业应用产值占比超过50%,医用核技术产值占比约20%,发展相对成熟。中国核技术应用发展空间很大,预计2025年可达万亿元市场规模

  穆迪:新能源汽车渗透率的迅速提高正在减缓成品油需求的增长。预计汽油需求将在未来3-5年内触顶因为传统燃油车的保有量可能在2028年前后趋于平稳。

  麦肯锡中国区主席:生成式AI对全球经济的正面影响最高可达7.9万亿美元但是整体广泛的AI可能达到25万亿美元。生成式AI将对各个行业产生影响,对高科技、零售、银行的影响位列前三。

  TrendForce:动力和储能市场需求疲软,使锂盐价格持续下跌,8月电池级碳酸锂均价约23万元/吨,月跌幅达20%。目前价格仍在下探,恐跌破20万元/吨,且可能持续观望后续是否有再跌的可能。不过,由于锂盐供应业者已开始主动减产,9月锂盐价格应会止跌回稳

  Counterpoint Research:2023年全球智能手机出货量将下降6%,达11.5亿台,创过去十年来的最低水平

  中国基金报:欧盟日前公布史上最严数字监管法案《数字市场法案》。亚马逊、苹果、谷歌等大型科技公司被列为处于绝对垄断地位的科技巨头,将承担不得滥用市场支配地位打压或并购竞争对手等义务,否则将面临最高达年营业额10%的罚款。

  财联社:TrendForce最新报告预估,iPhone 15全系列产出约8000万支,相较去年同期增长近6%。其中因Pro系列机型量产较为顺畅,且Pro Max独具潜望式镜头,有望吸引消费者购买,预估Pro系列产出占比可望拉升至六成以上。

  界面新闻:BP公司电动化及移动出行部门BP Pulse在英国伯明翰附近启动该国最大的电动汽车充电中心,可同时为至多180辆汽车提供服务BP Pulse去年3月宣布,计划十年内投资10亿英镑,在英国建设数百个电动汽车充电中心,完全使用可再生能源。

  财联社:联合国教科文组织发布了首份关于在教育中使用生成式人工智能(AIGC)的指南,敦促政府机构规范使用这项技术,包括保护数据隐私和对用户设置年龄限制。教科文组织总干事Audrey Azoulay表示,生成式人工智能可能是人类发展的巨大机遇,但它也可能造成伤害和偏见。

股市聚焦

  新京报:从北京住房公积金热线了解到,目前有关部门出台的“认房不认贷”政策,针对的是银行业金融机构的商业性个人住房贷款,北京住房公积金贷款政策未做调整,仍执行“认房又认贷”政策,即无住房贷款记录且在本市无住房,按照首套房贷款政策执行;仅有1笔住房贷款记录等情况则执行二套房贷款政策。

  中国网地产:2023年8月份,北京市二手房住宅买卖网签量为10960套,环比增加12.78%,同比减少21.26%。从网签量来看,北京市二手房住宅月网签量在连续4个月环比减少之后,迎来环比增加。从趋势来看,8月份的市场情况还处于市场的低迷水平。

  澎湃新闻:中国(上海)自由贸易试验区临港新片区管理委员会发布《关于优化调整临港新片区人才住房政策相关工作提示的通知》。文件提出优化使用限制,对未选房人才解除锁定,选房未签约人才调整锁定期限。此外,文件还显示,临港将调整重点支持单位的人才工作年限要求,拟建立人才住房政策重点支持单位清单,在重点支持单位工作的人才,工作年限要求从6个月以上缩短为3个月以上

  中国房地产报:深圳市住房公积金管理中心的相关人士表示,目前深圳市非住宅类的商业办公物业、商务公寓等对港澳居民放开,政策最近几天更新,接下来会告知相关职能部门落地执行。

  大连发布:大连市发布《关于进一步促进我市房屋消费的通知》。其中提到,居民家庭在大连市购买商品住房的,不再受住房总套数限制,切实稳定住房消费,提振市场信心。个人在中山区、西岗区、沙河口区、甘井子区、高新区购买的房屋不再受上市交易年限影响,满足购房者“以旧换新”、“以小换大”等合理售房需求,激发二手房市场活力,促进一二手房市场良性循环。

  新华财经:英国哈利法克斯银行发布的哈利法克斯住房价格指数报告显示,8月份,英国住房价格同比下跌4.6%,环比下跌1.9%8月份,英国住房价格接近每套28万英镑。英国哈利法克斯抵押贷款公司董事Kim Kinnaird指出,尽管英国房价在下跌,同时英国的住房抵押贷款利率在升高,但必须指出的是,英国住房价格显现出超出市场预期的韧性。

来源:东方财富


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